2019年云游戏产业市场现状与发展前景分析 云游戏重塑游戏产业链

云游戏将像Netflix改变视频产业一样，对整个游戏产业带来革命性变化：云游戏平台降低硬件门槛，扩大高品质游戏覆盖的玩家群体，订阅制提高用户生命周期价值;伴随云游戏领域的核心竞争将由技术突破转向内容创新，游戏开发者的产业链地位将得到进一步提升，价值分配将从渠道端向研发端倾斜。

云游戏实现免下载 多端畅玩

云游戏(Cloud gaming，or gaming on demand)是一种在云端服务器上运行游戏、玩家无需本地安装的游戏模式。云游戏基于云计算技术，将高品质游戏转移到云端服务器上运行，玩家的命令通过终端输入设备和网络传输到服务器，服务器根据指令运行游戏并把渲染出来的音频、视频以流的形式传送到终端(包括移动设备、PC、掌机、电视等)。在云游戏模式下，玩家不需要下载、安装游戏，只需连接互联网就可以在任意终端运行高品质游戏。

云游戏产业链构成多元 深度融合

云游戏产业链主要包括云计算供应商、云游戏服务商、游戏研发商和发行商、网络供应商、操作终端等组成部分。相较于传统游戏产业链，云计算供应商是云游戏产业链的新增基础设施，以云游戏平台为代表的云游戏服务商是云游戏化时代的产物和核心，而游戏研发商和发行商更多是“平滑上云”的角色转变。

云游戏产业链的参与主体更为多元化，参与到云游戏布局的企业不仅有索尼、微软、任天堂等游戏厂商，谷歌、亚马逊、阿里、华为等云服务商亦有望以云游戏为突破口，渗透到包括云游戏平台建设在内的更多产业链环节。此外，索尼、英伟达、腾讯等行业巨头同时涉足云计算服务、平台搭建、游戏研发等上下游环节，有利于领导云游戏产业进行更多创新和升级，实现产业链内部的深度融合和协同发展。

云游戏降低用户硬件门槛

传统模式下高品质游戏配置费用高昂，限制用户规模扩大。根据调查公司Alphawise调查，对于主机游戏来说，10%的受访者认为游戏太贵、10%的受访者认为硬件太贵;分别有10%、7%的玩家因为硬件太贵而不玩主机游戏/PC游戏。

目前如果玩家想在主机或PC端体验大部分高质量游戏，游戏机和游戏电脑的硬件配置在2000-20000元不等;包括PS Store、Xbox Games Store、Steam在内的大多游戏订阅平台中的每款游戏还需支付100-500元的额外购买费用;此外，根据咨询公司Activate2018年统计数据，每位高品质游戏玩家还将平均在游戏内付费30-40美元(约合200-300元)。由此合计，传统模式下每位高品质游戏玩家玩一款主机/PC游戏所需投资成本在5000元人民币左右，费用较为高昂。

云游戏将大大降低硬件门槛。云游戏模式下，依托本地硬件设备进行数据处理与音视频渲染的游戏运行方式被改变，玩家不需要购买专业、昂贵的游戏主机，只需通过云游戏平台便可在PC端及移动端体验大型游戏。Activate测算云游戏软硬件初始投入成本仅为20-40美元(约合150-300元)，订阅制下平台月均订阅费为5-10美元(约合30-70元)，加上游戏内付费后，平均玩家对一款游戏的投资成本仅为500元左右，较传统模式大大缩减，仅为十分之一。

云游戏与订阅制融合提升用户付费意愿

订阅制提高用户生命周期，成为娱乐产业主流商业模式。当前，“内容—平台—订阅”的模式逐步成为娱乐产业主流，在该付费模式下，用户只需支付会员费就可在平台巨大的内容池中进行选择，并且可根据自身喜好在不同平台间切换，具有更高选择权和自主性，用户粘性和付费水平也有所提升。根据中国网络视听节目服务协会，2018年中国视频网站付费会员(基本均为订阅会员)比例达到会员总数的53.1%，并持续保持快速增长。

云游戏与订阅制结合，可深度挖掘用户付费能力。与传统的买断制不同，在“游戏即服务(Games as a service)”的订阅模式下，玩家可玩游戏种类和场景大大丰富，用户使用时长和生命周期也将延长。据Activate2018年统计数据，Game Pass(游戏通行证，即订阅制)模式可使玩家平均游戏时长提升20%，所玩游戏数量提升40%。

此外，云游戏和订阅制均有利于用户付费意愿的提升。一方面，游戏订阅玩家在全游戏周期付费和游戏内付费水平上均高于非游戏玩家;另一方面，多平台玩家月均付费亦高于单平台用户。云游戏和订阅制的结合，将以丰富游戏、多重平台的双重吸引力挖掘用户付费水平，为游戏付费收入的进一步增长提供推力。

云游戏重塑游戏产业链

传统游戏模式下，运营和渠道端占据多数利润。伴随订阅制普及和内容话语权提升，优质内容研发商话语权提升。基于云游戏产业生态和可参考的商业模式来看，云游戏将会带来产业生态的价值重新分配，主要包括：

优质研发商议价能力进一步提升，研发成本降低。就游戏研发商而言，一方面， 云游戏的订阅模式中，平台方为了增强用户粘性和吸引新用户将不断采购优质游戏内容，参考视频平台，优质内容是吸引用户的重要手段，因此优质内容生 产商将获得更高议价能力;另一方面，云游戏的出现使研发商可以较少考虑游戏适配性问题，有利于游戏厂商节约成本，专注内容发展。

发行商运营效率将得到提升，发行手段多元化。传统游戏配置的服务器通常为固定值，由于游戏运营存在峰值和低谷，经常导致服务器资源不足或闲置;而云游戏场景中，运营商一般租用云端服务器，云服务商可根据不同时间各游戏对服务器资源的需求合理配置服务器资源，使平台方的游戏运营和管理效率得到提升。同时，由于即点即玩的特性，发行的方式也将更为多元，游戏入口可以出现在社交平台、短视频、直播、信息流中，类似于当下买量发行模式升级。

云游戏平台：内容+体验是竞争核心。由于底层技术是云游戏平台的核心竞争力，能够满足用户游戏体验的平台在初期能够较好地主导市场。此外，吸引玩家的本质是优质内容，拥有高品质的游戏内容将成为成熟期的竞争核心。从价值分配来看，掌握底层技术的云游戏平台将具备强势话语权，平台方为维持市场份额将加强对高质量、高粘性的独占游戏的竞争，亦将储备自研游戏内容。

更多数据请参考前瞻产业研究院发布的《中国网络游戏行业商业模式创新与投资机会分析报告》，同时前瞻产业研究院还提供产业大数据、产业规划、产业申报、产业园区规划、产业招商引资等解决方案。

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